La Française, groupe de gestion multi-expertise avec 50 milliards d’euros d’actifs sous gestion (au 30/06/2022), continue d’innover et annonce le lancement de LA FRANÇAISE CREDIT INNOVATION : un fonds permettant d’investir sur les tendances de long terme qui vont façonner le monde de demain à savoir la croissance démographique, l’urbanisation, le changement climatique et les innovations technologiques.
LA FRANÇAISE CREDIT INNOVATION est un fonds obligataire global, à haut rendement , qui s’appuie sur une approche basée sur les Objectifs de Développement Durable des Nations Unies et est classifié article 9 de la règlementation SFDR .
« La stratégie de gestion du fonds LA FRANÇAISE CREDIT INNOVATION vise à identifier et financer les acteurs positionnés sur ces enjeux structurels de long terme liés aux Objectifs de Développement Durable pour sélectionner des modèles économiques responsables et porteurs de croissance. En tant qu’acteur engagé, nous avons souhaité utiliser les ODD qui nous fournissent un cadre de référence et un outil de sensibilisation fort, pour un avenir plus durable et plus juste. Par ailleurs, l’objectif est d’offrir aux investisseurs un portage obligataire intéressant à travers une exposition diversifiée de 80 à 100 émetteurs (rating émetteur cible moyen de BB-) et dont la notation est susceptible de s’améliorer. L’équipe de gestion, à travers sa gestion active du fonds, apporte une connaissance approfondie des émetteurs et accorde une vigilance toute particulière quant à leur qualité et l’évolution de leurs géographies et secteurs d’activité » résume Akram GHARBI, Head of High Yield Investment à La Française AM.
Avec la hausse des taux d’intérêt réels et la hausse de la prime de risque, le lancement de LA FRANÇAISE CREDIT INNOVATION s’inscrit dans un contexte propice à la constitution d’un portefeuille High Yield. « En effet, les émetteurs de qualité (BB-) avec un faible risque de défaut offrent des rendements entre 6 et 7 % sur des obligations de 5 à 6 ans, » déclare Akram GHARBI.
L’objectif de gestion de LA FRANÇAISE CREDIT INNOVATION est d'obtenir, sur la période de placement recommandée de 3 ans, une performance nette de frais, supérieure à celle de l’indice BofA BB Global High Yield en investissant dans un portefeuille d’émetteurs préalablement filtrés selon des critères Environnementaux, Sociaux et de Gouvernance (ESG) et dont 60% au moins contribuent positivement et/ou ne présentent pas de contribution négative aux objectifs de développement durable (ODD). La performance du fonds n’est pas garantie.
L’analyse ESG est réalisée selon une méthodologie propriétaire développée par La Française Sustainable Investment Research et intégrée au cœur du processus de gestion.
Principaux risques associés : perte en capital, discrétionnaire (il existe un risque que le fonds ne soit pas investi à tout moment sur les marchés ou les actifs les plus performants), investissements ESG (le fonds utilise des critères ESG et peut être moins performant que le marché en général), de taux, de défaut, liquidité.
